Die Brennrate bezieht sich auf die Rate, mit der ein Unternehmen seinen Cash-Pool in einem verlustbringenden Szenario erschöpft. Es ist eine gängige Messgröße für Leistung und Bewertung von Unternehmen, einschließlich Start-ups. Ein Start-up ist häufig nicht in der Lage, ein positives Nettoergebnis zu erzielen. Nettoergebnis Das Nettoeinkommen ist nicht nur in der Gewinn- und Verlustrechnung, sondern in allen drei Kernabschlüssen eine wichtige Position. Während es über die Gewinn- und Verlustrechnung ermittelt wird, wird der Nettogewinn sowohl in der Bilanz als auch in der Kapitalflussrechnung verwendet. in den frühen Stadien, da es sich darauf konzentriert, seinen Kundenstamm zu vergrößern und sein Produkt zu verbessern. Als solche, Seed-Stage-Investoren oder Risikokapitalgeber Private Equity vs Venture Capital, Angel / Seed-Investoren Vergleichen Sie Private Equity vs Venture Capital vs Angel- und Seed-Investoren in Bezug auf Risiko, Geschäftsphase, Größe und Art der Investition, Metriken,Management. Dieser Leitfaden bietet einen detaillierten Vergleich von Private Equity mit Risikokapital und Angel- und Seed-Investoren. Es ist leicht zu verwechseln, dass die drei Klassen von Investoren häufig Finanzmittel basierend auf der Brennrate eines Unternehmens bereitstellen.
Wie berechnet man die Verbrennungsrate?
1. Bruttoverbrennungsrate
Die Bruttoverbrennungsrate ist der Betriebsaufwand eines Unternehmens. Feste und variable Kosten Die Kosten können je nach Art auf verschiedene Arten klassifiziert werden. Eine der beliebtesten Methoden ist die Klassifizierung nach Fixkosten und variablen Kosten. Die Fixkosten ändern sich nicht mit der Zunahme / Abnahme des Produktionsvolumens, während die variablen Kosten ausschließlich abhängig sind. Es wird berechnet, indem alle Betriebskosten wie Miete, Gehälter und andere Gemeinkosten summiert werden, und wird häufig monatlich gemessen. Es bietet auch Einblicke in die Kostentreiber und die Effizienz eines Unternehmens, unabhängig vom Umsatz.
2. Netto-Brennrate
Die Nettoverbrennungsrate ist die Rate, mit der ein Unternehmen Geld verliert. Es wird berechnet, indem die Betriebskosten von den Einnahmen abgezogen werden. Es wird in der Regel auch monatlich angegeben. Es zeigt, wie viel Bargeld ein Unternehmen benötigt, um für einen bestimmten Zeitraum weiterarbeiten zu können. Ein Faktor, der kontrolliert werden muss, ist jedoch die Variabilität der Umsatzrendite. Die Umsatzrendite ist ein Indikator für die finanzielle Leistung, die den aktuellen Umsatz eines Unternehmens in einem bestimmten Zeitraum (Woche, Monat, Quartal usw.) erfasst und umwandelt zu einem Jahreswert erhalten Sie das Gesamtjahresäquivalent. Diese Metrik wird häufig von schnell wachsenden Unternehmen verwendet, da Daten, die sogar einige Monate alt sind, die aktuelle Unternehmensgröße unterschätzen können. Leitfaden, Beispiel, Formel. Ein Umsatzrückgang ohne Kostenänderung kann zu einer höheren Verbrennungsrate führen.
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Was bedeutet eine hohe Verbrennungsrate?
Eine hohe Verbrennungsrate deutet darauf hin, dass ein Unternehmen seine Bargeldversorgung schneller erschöpft. Dies weist darauf hin, dass die Wahrscheinlichkeit höher ist, in eine finanzielle Notlage zu geraten. Dies könnte darauf hindeuten, dass Anleger angesichts eines festgelegten Finanzierungsbetrags aggressivere Fristen festlegen müssen, um Einnahmen zu erzielen. Alternativ könnte dies bedeuten, dass Anleger mehr Geld in ein Unternehmen investieren müssen, um Einnahmen zu erzielen.
Wie kann ich die Verbrennungsrate reduzieren?
1. Entlassungen und Lohnkürzungen
In der Regel kann ein Investor eine Klausel in einem Finanzierungsabkommen aushandeln, um Personal oder Vergütung zu reduzieren, wenn ein Unternehmen eine hohe Verbrennungsrate aufweist. Entlassungen treten häufig bei größeren Start-ups auf, die eine schlankere Strategie verfolgen oder gerade einem neuen Finanzierungsabkommen zugestimmt haben.
2. Wachstum
Ein Unternehmen kann eine Wachstumssteigerung prognostizieren, die seine Skaleneffekte verbessert. Dies ermöglicht es ihm, seine Fixkosten wie Gemeinkosten und F & E zu decken, um seine finanzielle Situation zu verbessern. Beispielsweise befinden sich viele Start-ups bei der Lieferung von Lebensmitteln in einem verlustbringenden Szenario. Wachstumsprognosen und Skaleneffekte ermutigen die Anleger jedoch, diese Unternehmen in der Hoffnung auf künftige Rentabilität weiter zu finanzieren.
3. Marketing
Oft geben Unternehmen für Marketing aus, um eine Steigerung ihrer Nutzerbasis oder Produktnutzung zu erreichen. Start-ups sind jedoch häufig eingeschränkt, da ihnen die Ressourcen für die Nutzung bezahlter Werbung fehlen. Daher ist „Wachstumshacking“ ein Begriff, der in Start-ups häufig verwendet wird, um sich auf eine Wachstumsstrategie zu beziehen, die nicht auf kostspieliger Werbung beruht. Ein Beispiel sind Airbnb-Ingenieure, die Craigslist neu konfigurieren, um den Datenverkehr von Craigslist auf die eigene Site umzuleiten.
Anwendungen in der Finanzmodellierung und -bewertung
Beim Aufbau eines Finanzmodells Was ist ein Finanzmodell? Ein Finanzmodell ist eine Darstellung der vergangenen und zukünftigen Leistung eines Unternehmens auf der Grundlage seiner Vermögenswerte und Operationen. Finden Sie heraus: Was ist ein Finanzmodell? Für ein Startup- oder Frühphasenunternehmen ist es wichtig, die monatliche Brennrate und die Landebahn hervorzuheben, bis die nächste Finanzierung erforderlich ist.
Frühphasenunternehmen sammeln häufig in Phasen Geld, um verschiedene Phasen zu finanzieren. Daher ist es wichtig hervorzuheben, wie lange das Unternehmen bestehen kann, bis es mehr Geld benötigt.
Das obige Bild ist ein E-Commerce-Finanzmodell, das den Kassenbestand des Unternehmens im Zeitverlauf zeigt.
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