Ein Differenzkontrakt (CFD) bezieht sich auf einen Vertrag, der es zwei Parteien ermöglicht, eine Vereinbarung zum Handel mit Finanzinstrumenten zu schließen. Marktfähige Wertpapiere Marktfähige Wertpapiere sind uneingeschränkte kurzfristige Finanzinstrumente, die entweder für Beteiligungspapiere oder für Schuldtitel einer öffentlichen Hand ausgegeben werden aufgeführte Firma. Das emittierende Unternehmen schafft diese Instrumente zum ausdrücklichen Zweck der Mittelbeschaffung zur weiteren Finanzierung der Geschäftstätigkeit und Expansion. basierend auf der Preisdifferenz zwischen den Einstiegspreisen und den Schlusskursen. Wenn der Schlusskurs höher ist als der Eröffnungspreis, zahlt der Verkäufer dem Käufer die Differenz, und dies ist der Gewinn des Käufers. Das Gegenteil ist auch der Fall. Das heißt, wenn der aktuelle Vermögenspreis zum Ausstiegspreis niedriger ist als der Wert bei Vertragsbeginn, dann hat der Verkäufereher als der Käufer, wird von der Differenz profitieren.
Ein Differenzkontrakt bietet Händlern die Möglichkeit, ihren Handel zu nutzen, indem sie nur eine kleine Margin-Einzahlung tätigen müssen, um eine Handelsposition zu halten. Es gibt ihnen auch erhebliche Flexibilität und Möglichkeiten. Beispielsweise gibt es keine zeitlichen Beschränkungen für den Ein- oder Ausstieg und keine zeitlichen Beschränkungen für den Austauschzeitraum. Es gibt auch keine Beschränkung für den Kauf eines Handels, der Leerverkäufe tätigt oder verkauft.
Grundlegendes zu den Bausteinen von CFD
Im Gegensatz zu Aktien, Anleihen und anderen Finanzinstrumenten, bei denen Händler die Wertpapiere physisch besitzen müssen, halten die Händler von CFD keine materiellen Vermögenswerte. Stattdessen handeln sie auf Marge mit Anteilen, die abhängig vom Marktwert des betreffenden Wertpapiers an den Preis eines bestimmten Wertpapiers gebunden sind. Ein CFD ist effektiv das Recht, über Änderungen des Preises eines Wertpapiers zu spekulieren, ohne das Wertpapier tatsächlich kaufen zu müssen. Der Name dieser Art der Investition erklärt im Grunde , was es ist - ein Vertrag entworfen , um Gewinn aus der Differenz im Preis einer Sicherheit zwischen dem Öffnen und Schließen des Vertrages.
Beispiel: CFD-Verluste und -Gewinne verstehen
Stellen Sie sich vor, Joe ist ein Händler. In den letzten Tagen hat er über Ölpreise spekuliert. Da die Ölpreise sehr volatil sind, versteht Joe die Risiken, die mit der Eröffnung einer Position in einem solchen Vermögenswert verbunden sind. Er glaubt jedoch, eine Chance zu haben, mit dem Handel Gewinne zu erzielen. Mit Hilfe seines einzigartigen Rezepts hat er eine gegebene günstige Entwicklung der Ölpreise festgestellt.
Aufgrund seiner gründlichen Analyse ist er zuversichtlich, dass die Preise im nächsten Jahr um 12% pro Barrel steigen werden. Angenommen, der aktuelle Preis beträgt 50 USD pro Barrel. Nach Joes Spekulationen wird der Schlusskurs zum Jahresende 56 USD betragen. Also wendet er sich an seine CFD-Broker, die ihm 25.000 Einheiten kaufen. Daher geht Joe davon aus, dass seine Investition in einem Jahr auf (25.000 Einheiten * 56 USD) 1,4 Mio. USD steigen wird, was ihn (25.000 Einheiten * 56 - 25.000 USD * 50 USD oder 1,4 Mio. USD - 1,2 Mio. USD) auf 200.000 USD bringt.
Leider fällt der Markt und die Preise fallen. Bevor er weitere Verluste erleidet, beschließt Joe, mit 48 USD pro Barrel auszusteigen. In diesem Fall verliert Joe nur 50.000 US-Dollar (25.000 Einheiten * 50 - 25.000 Einheiten * 48 US-Dollar oder 1,25 Millionen - 1,2 Millionen US-Dollar).
Deutung
Ein Trader hat die Chance, je nach Markttrend entweder zu verlieren oder zu gewinnen. Um CFD-Einheiten zu kaufen und zu verkaufen, muss der Händler die Beschränkungen der festen Zeit für den Ein- und Ausstieg nicht berücksichtigen.
Gemeinsame Vertragsbedingungen für Differenz
Handelsbedingungen: Long gehen vs Short gehen
Going Long - Wenn Händler in Erwartung eines Preisanstiegs einen Kontrakt für eine Differenzposition eröffnen, hoffen sie, dass der zugrunde liegende Vermögenspreis steigen wird. Zum Beispiel erwartete er im Fall von Joe, dass die Ölpreise steigen würden. Wir können also sagen, dass er auf der langen Seite gehandelt hat.
Short- Position - Mithilfe eines Differenzkontrakts können Händler eine Verkaufsposition eröffnen, indem sie einen Preisverfall des zugrunde liegenden Vermögenswerts erwarten. Der Handel von der Verkaufsseite wird als Short-Position bezeichnet.
Beziehung zwischen Margin und Leverage
In CFD-Verträgen müssen Händler nicht den vollen Wert eines Wertpapiers hinterlegen, um eine Position zu eröffnen. Stattdessen können sie nur einen Teil des Gesamtbetrags einzahlen. Die Einzahlung wird als "Margin" bezeichnet. Dies macht CFDs zu einem gehebelten Anlageprodukt. Leveraged Investments verstärken die Auswirkungen (Gewinne oder Verluste) von Preisänderungen des zugrunde liegenden Wertpapiers für Anleger.
Bedingungen im Zusammenhang mit den Kosten des CFD-Handels
Spread - Der Spread ist die Differenz zwischen den Geld- und Briefkursen für ein Wertpapier. Beim Kauf müssen Händler den etwas höheren Briefkurs zahlen, und beim Verkauf müssen sie den etwas niedrigeren Geldkurs akzeptieren. Der Spread stellt daher für den Händler Transaktionskosten dar, da die Differenz zwischen den Geld- und Briefkursen vom Gesamtgewinn abgezogen oder zum Gesamtverlust addiert werden muss.
Haltekosten - Dies sind Gebühren für die offenen Positionen, die einem Händler am Ende des Handelstages entstehen können. Sie sind positive oder negative Ladungen, abhängig von der Richtung des Spread.
Provisionsgebühren - Dies sind Provisionen, die CFD-Broker häufig für den Handel mit Aktien erheben.
Marktdatengebühren - Dies sind auch Maklerkosten. Sie sind Gebühren für das Engagement in CFD-Handelsdienstleistungen.
Fünf Vorteile von Handelskontrakten für Differenz
- Da CFDs einzigartig sind und häufig günstige Margen aufweisen, ziehen sie viele Makler auf der ganzen Welt an. Der Handel mit CFDs sollte daher für keinen Händler eine Herausforderung sein, der sich darauf freut, in CFDs zu investieren.
- CFDs werden an den schnelllebigen globalen Finanzmärkten gehandelt. Daher erhalten Händler einen sogenannten direkten Marktzugang (DMA), der ihnen die Möglichkeit gibt, global zu handeln.
- Im Gegensatz zu anderen Arten von Instrumenten, die nur eine einzige Chance bieten, bieten CFDs eine breite Palette von Vermögenswerten. Dazu gehören globale Indizes, Sektoren, Währungen, Aktien und Rohstoffe.
- Mit CFDs können Händler entweder vom Anstieg oder vom Rückgang der Vermögenspreise profitieren.
- Händler von CFDs müssen nicht den vollen Betrag investieren. Sie müssen nur Kauf- oder Verkaufspositionen auf Margen eröffnen.
Zusätzliche Ressourcen
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- Handelsmechanismen Handelsmechanismen Handelsmechanismen beziehen sich auf die verschiedenen Methoden, mit denen Vermögenswerte gehandelt werden. Die beiden Haupttypen von Handelsmechanismen sind notierungs- und auftragsgesteuerte Handelsmechanismen
- Long- und Short-Positionen Long- und Short-Positionen Beim Investieren stellen Long- und Short-Positionen Richtungswetten von Anlegern dar, dass ein Wertpapier entweder nach oben (wenn Long) oder nach unten (wenn Short) geht. Beim Handel mit Vermögenswerten kann ein Anleger zwei Arten von Positionen einnehmen: Long- und Short-Positionen. Ein Anleger kann einen Vermögenswert entweder kaufen (Long-Position) oder verkaufen (Short-Position).
- Ausübungspreis Ausübungspreis Der Ausübungspreis ist der Preis, zu dem der Inhaber der Option die Option zum Kauf oder Verkauf eines zugrunde liegenden Wertpapiers ausüben kann, je nachdem, ob er eine Call-Option oder eine Put-Option hält. Eine Option ist ein Vertrag mit dem Recht, den Vertrag zu einem bestimmten Preis auszuüben, der als Ausübungspreis bezeichnet wird.
- Kauf- und Verkaufsvertrag Verkaufs- und Kaufvertrag Der Kauf- und Verkaufsvertrag (SPA) ist das Ergebnis wichtiger Handels- und Preisverhandlungen. Im Wesentlichen werden die vereinbarten Elemente des Geschäfts dargelegt, eine Reihe wichtiger Schutzmaßnahmen für alle Beteiligten getroffen und der rechtliche Rahmen für den Abschluss des Verkaufs einer Immobilie geschaffen.
